Карта рисков российских страховщиков

Резюме

Российский страховой рынок достаточно тяжело пережил кризис. На рынке очень мало компаний, которые можно назвать действительно финансово устойчивыми. По методике «Эксперта РА» всего лишь 11 компаний имеют рейтинг А++ и их можно отнести к катего рии наиболее надежных («АльфаСтрахование», Страховой Дом ВСК, «Ингосстрах», стра ховая группа «Капитал», «Ренессанс Страхование», РЕСОГарантия, группа «Росгосстрах», РОСНО, «СОГАЗ», «Энергогарант» и «МАКС»).

Выбор страховой компании становится все более ответственным для любого клиента: риск банкротства, неисполнения обязательств, отзыва лицензии и иных проблем с регулятора ми в кризис сильно вырос для большинства компаний и пока что остается крайне высоким.

Слабым здесь не место: в ближайшие 3 года в результате реализации рисков рынок мо гут покинуть 200-250 страховых компаний. Большинство отечественных страховых компаний уязвимы и не обладают высокой финансовой устойчивостью. Причин много – весьма посредствен ное управление рисками, неправильная модель бизнеса, в частности тарификация, операционная неэффективность. В кризис принципиально не произошло ничего нового, кроме одного: прекраще ние длительного периода непрерывного роста рынка сразу обнажило все эти проблемы и постави ло под угрозу существование значительной части страховщиков.

Замена рисков: по мере выхода страховой отрасли из кризиса усиливается влияние стра тегических рисков компании. В то же время финансовые риски – риски ликвидности и валютные риски – постепенно уходят на второй план. На сегодняшний день наиболее актуальный риск – риск потери клиентской базы и рыночной доли. Еще один стратегический риск связан с размерным фак тором – недостаточным размером уставного капитала.

Что ждет впереди: введение новых обязательных видов страхования увеличит не толь ко взносы, но и риски российских страховщиков. По прогнозу «Эксперта РА», с введением но вых обязательных видов страхования объем страхового рынка к 2013 году по сравнению с 2010 го дом вырастет в 2,2 раза. Вместе с ростом страховых взносов неизбежно вырастут и активы стра ховщиков, а значит, увеличатся риски, связанные с ликвидностью, рентабельностью, диверсифи кацией, надежностью и возвратностью инвестиций. Рост и усложнение бизнеса скажутся и на опе рационных рисках страховых компаний. Ввиду отсутствия достаточной статистической базы усилят ся страховые риски, связанные с правильностью расчета тарифов по новым видам страхования. Но так как убыточность по некоторым новым видам обязательного страхования (страхование ОПО) бу дет расти постепенно, страховые риски проявятся лишь с лагом в 2-3 года.

Закамуфлированные риски: в результате кризиса произошло снижение реального фи нансового потенциала российских страховщиков, однако существующая система нормати вов не может выявить эти ухудшения. Справившись с системными рисками первого этапа кри зиса, российские страховщики завершили 1 полугодие 2010 года в целом с неплохими показате лями рентабельности – усредненный показатель рентабельности собственных средств за 1 полуго дие 2010 года составил 6,0%.

Однако существующая система требований к страховым компаниям никак не регулирует целый ряд существенных для страховщиков рисков – величину рисков, оставленных на собственное удер жание, качество инвестиций страховых компаний на неотчетные даты, внебалансовые риски к капи талу и другие важные параметры надежности страховщиков. Страховые резервы российских стра ховщиков до сих пор не проходят обязательный актуарный аудит.

Карта сайта| Вакансии агентства| Реклама на сайте| Копирайт