Управление активами, 25.01.2022

Предварительные итоги рынка доверительного управления в IV квартале 2021 года
Поделиться
VK


Согласно предварительным данным, объем рынка доверительного управления (ДУ) и коллективных инвестиций по итогам IV квартала 2021 года сохранился на уровне 10,5 трлн рублей, прирост составил всего 0,3 %

В IV квартале рынок доверительного управления активами оказался под влиянием разнонаправленных факторов. С одной стороны, просадка российского фондового рынка негативно отразилась на оценке рублевых активов управляющих компаний. С другой стороны, ослабление рубля к концу квартала повлияло на рост стоимости валютных инструментов. Основные притоки активов пришлись на биржевые ПИФы, которые продемонстрировали опережающую динамику по сравнению с предыдущим кварталом, а также на закрытые ПИФы за счет развития продаж розничных фондов и формирования новых. Сдержанная позитивная динамика отмечается в сегментах открытых ПИФов, а также средств корпоративных клиентов. В то же время давление на рынок оказали плановые оттоки средств военной ипотеки.

По оценкам агентства «Эксперт РА», объем активов под управлением 15 крупнейших УК сохранился на уровне 9,3 трлн рублей, увеличившись в IV квартале всего на 26 млрд рублей. Объем активов под управлением топ-5 УК вырос за квартал на 0,6 % (+36 млрд рублей), до 6,0 трлн рублей, несмотря на отрицательную динамику активов у трех из пяти лидеров рынка. Существенный прирост средств под управлением отмечается у Компаний бизнеса Сбер Управление Активами (+69 млрд рублей, или 4,6 %) и Компаний бизнеса Альфа-Капитал (+58 млрд рублей, или 7,2 %), которые по итогам квартала поднялись на 5-ую строчку рэнкинга.

Таблица. Предварительные данные крупнейших УК по объему средств в управлении по итогам IV квартала 2021 года

Место в рэнкинге по итогам IV кв. 2021 г. Место в рэнкинге по итогам III кв. 2021 г. Управляющая компания Рейтинги надежности и качества услуг от агентства «Эксперт РА»  Объем средств под управлением на 31.12.2021, млн руб.  Объем средств под управлением на 30.09.2021, млн руб. Абсолютное изменение за IV кв. 2021 г., млн руб. Относительное изменение за IV кв. 2021 г., %
1 1 Компании бизнеса Сбер Управление Активами 1 А++ 2 1 564 855 1 495 364 69 491 4,6
2 2 Компании бизнеса ВТБ Капитал Управление Инвестициями 3 А++ 4 1 364 293 1 368 710 -4 417 -0,3
3 3 Группа УК «РЕГИОН» 5 А++ 6 1 234 860 1 235 053 -193 0,0
4 4 Газпромбанк - Управление активами А++ 936 214 1 011 406 -75 192 -7,4
5 6 Компании бизнеса Альфа-Капитал 7 А++ 8 873 735 815 252 58 483 7,2
6 5 Компании бизнеса управления активами «ОТКРЫТИЕ» 9 А++ 10 811 216 827 555 -16 339 -2,0
7 7 Лидер А++ 509 672 508 643 1 029 0,2
8 8 ТКБ Инвестмент Партнерс А++ 487 474 495 481 -8 007 -1,6
9 9 Прогрессивные инвестиционные идеи А+ 372 586 368 587 3 999 1,1
10 10 ТРАНСФИНГРУП А++ 366 403 352 683 13 720 3,9
11 12 Система Капитал А++ 191 826 182 652 9 173 5,0
12 11 Апрель Капитал А 175 389 214 805 -39 416 -18,3
13 13 Райффайзен Капитал - 151 240 145 362 5 878 4,0
14 14 РСХБ Управление Активами - 143 242 139 011 4 231 3,0
15 15 Ингосстрах-Инвестиции А++ 120 274 116 488 3 786 3,2
1 Компании бизнеса Сбер Управление Активами: 1) АО «Сбер Управление Активами»; 2) ООО УК «Пенсионные накопления»; 3) ООО «Сбер Фонды Недвижимости».
2 Рейтинг относится к АО «Сбер Управление Активами» и ООО УК «Пенсионные накопления».
3 Компании бизнеса ВТБ Капитал Управление Инвестициями: 1) АО ВТБ Капитал Управление активами; 2) ООО ВТБ Капитал Пенсионный резерв; 3) ООО ВТБ Альтернативные инвестиции; 4) ВТБК Эссет Менеджмент Интернешнл Лимитед.
4 Рейтинг относится к АО ВТБ Капитал Управление активами.
5 Группа УК «РЕГИОН»: 1) АО «РЕГИОН ЭсМ»; 2) ООО «РЕГИОН Траст»; 3) ООО «УК Портфельные инвестиции»; 4) ООО «РЕГИОН Девелопмент».
6 Рейтинг относится к АО «РЕГИОН ЭсМ» и ООО «РЕГИОН Траст».
7 Компании бизнеса Альфа-Капитал: 1) ООО УК «Альфа-Капитал»; 2) АО «Альфа-Капитал Альтернативные Инвестиции»; 3) Alfa Asset Management (Europe) S.A.
8 Рейтинг относится к ООО УК «Альфа-Капитал».
9 Компании бизнеса управления активами «ОТКРЫТИЕ»: 1) ООО «УК «ОТКРЫТИЕ»; 2) ООО «Менеджмент консалтинг»; 3) ООО «Управляющая компания «Навигатор».
10 Рейтинг относится к ООО «УК «ОТКРЫТИЕ».

Источник: «Эксперт РА»

Условия использования и ограничение ответственности

Аналитика


ESG-трансформация на рынке управления активами: вектор развития

ESG-трансформация на рынке управления активами находится в зачаточном состоянии. Большинство управля... 15.04.2022
ESG-трансформация на рынке управления активами: вектор развития

Обзор рынка ДУ и коллективных инвестиций за 2021 год: рынок накануне

За 2021 год рынок доверительного управления (ДУ) и коллективных инвестиций вырос на 17,6 %, увеличив... 17.03.2022
Обзор рынка ДУ и коллективных инвестиций за 2021 год: рынок накануне

Предварительные итоги рынка доверительного управления в IV квартале 2021 года

Согласно предварительным данным, объем рынка доверительного управления (ДУ) и коллективных инвестици... 25.01.2022
Предварительные итоги рынка доверительного управления в IV квартале 2021 года

Предварительные итоги рынка доверительного управления в III квартале 2021 года

Согласно предварительным данным, объем рынка доверительного управления (ДУ) и коллективных инвестици... 14.10.2021
Предварительные итоги рынка доверительного управления в III квартале 2021 года

Обзор рынка ДУ и коллективных инвестиций за 1-е полугодие 2021 года: ПИФы вырвались в лидеры

По итогам 1-го полугодия 2021 года, по оценкам рейтингового агентства «Эксперт РА», рынок ДУ и колле... 14.09.2021
Обзор рынка ДУ и коллективных инвестиций за 1-е полугодие 2021 года: ПИФы вырвались в лидеры
Вся аналитика